Na terça-feira, o par EUR/USD continuou seu movimento de alta após se recuperar do nível corretivo de 38,2% em 1,1718 e, ao final do dia, atingiu a zona de resistência de 1,1795–1,1802. Uma recuperação dessa zona favoreceu o dólar americano e marcou o início de uma queda. Esta manhã, o par consolidou-se abaixo do nível 1,1718. Assim, a queda pode continuar em direção ao próximo nível de Fibonacci de 50,0% em 1,1656. Um novo fechamento acima de 1,1718 favoreceria mais uma vez o euro e uma retomada do crescimento em direção ao nível 1,1802.

A situação das ondas no gráfico horário permanece simples e clara. A onda de baixa mais recentemente concluída não rompeu a mínima da onda anterior, enquanto a onda de alta mais recente rompeu o pico anterior. Assim, a tendência oficialmente continua sendo de alta. Seria difícil chamá-la de forte, mas nas últimas semanas os compradores recuperaram a confiança e começaram a atacar com renovada força. O afrouxamento da política monetária do Fed apoia o crescimento adicional da moeda europeia, e o BCE não criará problemas para o euro no futuro próximo.

Na terça-feira, o cenário noticioso foi pesado tanto para o euro quanto para o dólar, mas vou me concentrar apenas nos relatórios que o mercado realmente reagiu. Havia apenas dois — os Empregos Não Agrícolas e a taxa de desemprego — e eles se mostraram um teste complicado. A taxa de desemprego subiu inequivocamente para 4,6%, mas a situação com os empregos foi menos direta. O relatório de novembro mostrou um número maior do que os traders esperavam, embora não por muito. Ao mesmo tempo, o relatório de outubro "deu prazer" ao mercado com uma figura de –105 mil, enquanto setembro foi revisado para +108 mil. Na minha opinião, o relatório de Empregos Não Agrícolas poderia ter sido significativamente pior, mas a taxa de desemprego teria levado os compradores a atacar independentemente dos empregos. A queda do par durante a noite e esta manhã eu atribuo principalmente ao relatório de inflação do Reino Unido e, em segundo lugar, a um recuo corretivo. Não houve ondas corretivas há bastante tempo, então uma não prejudicará a tendência de alta.

No gráfico de 4 horas, o par reverteu a favor do dólar americano após uma divergência de alta formada no indicador CCI. Assim, o processo de queda pode continuar por algum tempo em direção ao nível de suporte de 1,1649–1,1680. Uma recuperação a partir desta zona favoreceria o euro e uma retomada do crescimento em direção ao nível corretivo de 0,0% em 1,1829.

Relatório de Compromissos dos Traders (COT)

Durante a última semana de relatório, os jogadores profissionais abriram 8.041 posições longas e fecharam 17.377 posições curtas. Os relatórios COT retomaram a publicação após o fechamento do governo, mas, por enquanto, os dados divulgados já estão desatualizados — relativos a outubro e novembro. O sentimento entre o grupo "não-comercial" permanece otimista graças a Donald Trump e continua a se fortalecer com o tempo. O número total de posições longas mantidas por especuladores agora é de 243.000, enquanto as posições curtas totalizam 145.000.

Por trinta e três semanas consecutivas, grandes jogadores têm reduzido posições curtas e aumentado as longas. As políticas de Donald Trump permanecem o fator mais significativo para os traders, pois podem causar inúmeros problemas que teriam consequências de longo prazo e estruturais para os EUA. Apesar da assinatura de vários acordos comerciais importantes, os analistas temem uma recessão na economia dos EUA, bem como uma perda da independência do Federal Reserve sob a pressão de Trump e à luz da esperada renúncia de Jerome Powell em maio do próximo ano.

Calendário de notícias para os EUA e a zona do euro

• Zona do euro – Índice Ifo de Clima de Negócios - Alemanha (05h00 horário de Brasilia - 09h00 Portugal).
• Zona do euro – Índice de Preços ao Consumidor (07h00 horário de Brasilia - 11h00 Portugal).

Em 17 de dezembro, o calendário econômico contém apenas duas entradas, nenhuma das quais pode ser considerada importante. O impacto das notícias sobre o sentimento do mercado na quarta-feira será muito fraco ou inexistente.

Previsão e conselhos de negociação para o EUR/USD

As posições de venda poderiam ser abertas ontem após uma recuperação do nível 1,1795–1,1802 no gráfico horário, visando chegar em 1,1718, que já atingido. Uma consolidação abaixo de 1,1718 permitiria aos traders manter as posições de venda abertas com um alvo de 1,1656. As posições de compra poderiam ser abertas após uma recuperação de 1,1718 visando chegar em 1,1795–1,1802, que também já foi atingidos. As novas posições de compra podem ser consideradas após um fechamento acima de 1,1718 ou após uma recuperação de 1,1656.

As grades de Fibonacci são traçadas de 1,1392–1,1919 no gráfico horário e de 1,1066–1,1829 no gráfico de 4 horas.